Nach dem Ändern den Defines muss das alles neu compiliert werden und wieder aufgespielt werden.

Dabei ist sicherzustellen, daß bei Verwendung von make auch wirklich neu erzeugt wird. Wenn so ein Define im Makefile selbst steht, das Projekt aber nicht abhängig vom Makefile ist, dann wird nicht neu generiert.

Das sieht eher so aus, als ob dein AVR mit 1MHz rennt und es deshalb langsam blinkt. Versuch doch mal die Einstellung mit F_CPU für 1MHz. Wenn sich nichts an der Blink-Frequenz ändert, ist mächtig der Wurm irgendwo. Blinkt die LED mit der angegebenen Frequenz, stimmen deine Fuse-Einstellungen nicht.

sleep() gibt es nicht, jedenfalls nicht so (avr/sleep.h dient dazu, deinen AVR schlafen zu legen: Power-Down, etc).

Eine sleep() im Sinne von wait() bräuchte eine Zeitbasis, die man sich erst besorgen muss. Dazu bildet das Beispiel die Grundlage, auf der man weiter aufbauen kann.